Novo empréstimo de US$ 1,6 bilhão da COFCO International gera oportunidades para financiar ainda mais iniciativas de sustentabilidade

A COFCO International pôde acessar esses tipos de empréstimos devido ao seu forte histórico de sustentabilidade. Os contratos destes empréstimos também incluem um desconto, que se converte em fundos a serem destinados ​​ao desenvolvimento dos programas de sustentabilidade da empresa.

Um total de 19 bancos da China, Austrália, Europa, Japão, Cingapura e Estados Unidos concordaram em fornecer incentivos financeiros na forma de taxas de juros menores para a COFCO International atingir metas de sustentabilidade relacionadas a 03 indicadores chave de desempenho (KPI). São eles: a nota de gestão ESG, medida pela agência de classificação Sustainalytics, e a rastreabilidade e a análise socioambiental de seus fornecimentos diretos de soja brasileira.

Cada meta de sustentabilidade será auditada anualmente por uma terceira parte independente e o desconto será aplicado com base nos KPIs alcançados pela empresa.

“Com o aumento do foco nas mudanças climáticas e a contribuição para os Objetivos de Desenvolvimento Sustentável da ONU, os empréstimos vinculados à sustentabilidade estão se tornando mais atrativos entre as instituições financeiras em comparação com os empréstimos corporativos tradicionais”, diz Vivek Sharma, chefe do grupo de financiamento da COFCO International.

O novo empréstimo compreende uma tranche de crédito rotativo de um ano e outra de três anos. É a terceira negociação desse tipo realizada pela COFCO International, visto que a conscientização sobre sustentabilidade entre as instituições financeiras e suas partes interessadas vem aumentando significativamente nos últimos anos.

“Quando iniciamos as discussões com os bancos sobre a possibilidade de qualquer financiamento, exploramos ao máximo o seu potencial frente às nossas iniciativas de sustentabilidade. Em seguida, apresentamos mais detalhes sobre essas iniciativas aos bancos, bem como os respectivos planos para o futuro e como se alinham à estratégia de negócios da empresa. Os bancos também acompanham os compromissos públicos assumidos pela administração da empresa. Os KPIs e metas anuais são definidos com base em amplas discussões com instituições financeiras de crédito”, explica Sharma.

“Em suma, a vinculação de sustentabilidade para financiamento não apenas aumenta o apetite dos credores, mas também resulta em redução líquida nas margens de juros, se as metas de sustentabilidade predefinidas forem atingidas.”

Objetivos compartilhados de sustentabilidade

“É necessário um esforço interno significativo para atender aos KPIs, que são projetados para serem abrangentes e voltados para o futuro”, diz Julia Moretti, chefe global de sustentabilidade da COFCO International.

Os empréstimos vinculados à sustentabilidade exigem um alto grau de comprovação e garantia das metas sociais e ambientais e detalhes das práticas de sustentabilidade das empresas, como: políticas de fornecimento, relação com fornecedores, due diligence e compromissos em um horizonte de três a cinco anos.

Os credores exigem que todos eles sejam auditados por terceiros, o que é importante para garantir a precisão dos pedidos de empréstimos vinculados à sustentabilidade e que as empresas cumpram seus compromissos nos termos acordados. A verificação dos dados da empresa fornece essa segurança aos credores e ajuda a fazer benchmark das empresas para comparação.

“É necessário um esforço interno significativo para atender aos KPIs, que são projetados para serem abrangentes e voltados para o futuro”, diz Julia Moretti, chefe global de sustentabilidade da COFCO International. “Por exemplo, a metodologia de classificação ESG da Sustainalytics inclui mais de 70 indicadores de gestão em uma ampla variedade de áreas – incluindo gestão ambiental, direitos humanos e diversidade – e isso significa que todos os departamentos precisam estar engajados para alcançar a melhoria contínua e fornecer evidências adequadas para avaliação e cumprimento das metas."

“Trabalhamos muito de perto com nosso departamento de Tesouraria, que é o principal ator na gestão do relacionamento com os credores”, diz Moretti. “Do nosso lado, fornecemos expertise técnica para ajudar a definir KPIs relacionados à sustentabilidade que estejam alinhados com os valores da empresa, estratégia de sustentabilidade, objetivos de negócios e a realidade comercial em que atuamos.”

Uma grande parte da economia de margem do empréstimo irá para financiar atividades que permitem maior rastreabilidade e fornecimento responsável de commodities críticas. Outra parte ajudará a COFCO International a avançar em sua estratégia de sustentabilidade e o restante será investido em diferentes projetos de conservação da paisagem, nos quais a empresa se envolve com fornecedores e em iniciativas setoriais, trabalhando com empresas pares em objetivos comuns de sustentabilidade.

Abrindo o caminho

“A crescente necessidade de fontes sustentáveis ​​de alimentos, à medida que a população global e a demanda por commodities aumentam, está impulsionando a necessidade de mais empréstimos vinculados à sustentabilidade. O setor de financiamento privado tem a capacidade de canalizar recursos para apoiar a transição sustentável da indústria agrícola”, explica Pablo Riquelme Turrent, Diretor Administrativo, chefe da CIB Asia no Banco Bilbao Vizcaya Argentaria S.A. (BBVA).

O BBVA, juntamente com o Bank of China (Hong Kong) Limited e o SMBC Bank International plc (SMBC), são os coordenadores de sustentabilidade do empréstimo, enquanto o BBVA também é o coordenador global e o agente de documentação e instalação.

“O BBVA se comprometeu a mobilizar 200 bilhões de euros até 2025 para combater as alterações climáticas e impulsionar o desenvolvimento sustentável. Claro que este é um esforço conjunto e estamos trabalhando em parceria com empresas como a COFCO International para alcançar essa transição, concedendo empréstimos a pioneiros que consigam atingir metas de sustentabilidade e se beneficiar de um menor custo de financiamento”, diz Pablo Riquelme.

“A COFCO International é um dos nossos clientes mais importantes. Partilhamos os mesmos valores. Faz parte da nossa estratégia apoiar as empresas a assumir uma posição de liderança do setor em questões socioambientais e, portanto, nossa parceria é de valor real e nos ajudará a alcançar nossas ambições compartilhadas de sustentabilidade. Tivemos a honra de estar envolvidos no primeiro empréstimo inovador vinculado à sustentabilidade da empresa e estamos muito satisfeitos em apoiar suas novas ambições, desempenhando um papel fundamental em seu segundo e agora terceiro empréstimo”.

“Para o BBVA, é importante que a COFCO International continue a sua liderança em sustentabilidade e, assim, ajude a garantir que este tipo de empréstimo, que já foi excepcional, se torne o padrão de mercado”, explica Jorge González Jacob, Diretor Geral, Diretor Global de Crédito Corporativo no BBVA.

“Isso facilitará e ajudará a incentivar outras empresas no processo de rastreabilidade. A COFCO International também pode querer continuar sendo pioneira na seleção de KPI de seus empréstimos vinculados à sustentabilidade à medida que avança em sua jornada de sustentabilidade, para atender às principais preocupações do setor”, diz Jorge González.

“Ficamos impressionados com a jornada e a capacidade da COFCO International de superar suas metas nos primeiros anos de seus empréstimos de sustentabilidade, principalmente em óleo de palma e rastreabilidade de soja, e avançar à frente de seus pares, atuando na vanguarda desses esforços.”